Cum se calculează capitalul curent: 6 pași

Capitalul de lucru este o combinație de fonduri și active lichide necesare pentru finanțarea activităților societății. Cunoașterea valorii capitalului de lucru, puteți gestiona eficient compania și puteți lua soluții de investiții. Valoarea capitalului de lucru caracterizează capacitatea și viteza de rambursare a obligațiilor actuale ale companiei. Dacă societatea nu are capital de lucru sau este foarte modestă, atunci, cel mai probabil, nu va avea succes. Calculul capitalului de lucru este, de asemenea, util pentru evaluarea utilizării eficiente a resurselor companiei. Formula pentru calcularea capitalului de lucru:

Capital Capital = Active curente - Obligații curente

Pași

Partea 1 din 2:

Calculul capitalului de lucru

unu. Calculați activele curente. Activele curente sunt active care pot fi convertite în numerar în termen de un an. Astfel de active includ numerar și capital pe termen scurt. De exemplu, creanțe, cheltuieli de perioade viitoare și stocuri de depozitare - acestea sunt active curente.

De regulă, activele curente și valoarea lor totală sunt indicate în raportul de echilibru al companiei.
Dacă nu există o valoare curentă a activelor curente în raportul bilanțului, vizualizați întregul raport și găsiți elemente legate de activele curente. Urmați valorile elementelor care corespund definiției activelor curente pentru a obține valoarea totală a activelor curente. De exemplu, pliați valorile următoarelor conturi pentru bilanț: "Creanțe", "Stocuri de depozitare", "numerar și echivalentele lor".

Imagine intitulată Cumpărați un stoc fără un deplasare Pasul 2

2. Calculați obligațiile curente. Obligațiile curente sunt obligațiile care trebuie plătite în termen de un an. Obligațiile curente sunt obligații urgente, datorii și obligațiile datoriei pe termen scurt.

De regulă, obligațiile actuale și valoarea lor totală sunt indicate în raportul bilanț al Companiei. Dacă nu există obligații actuale în raportul bilanțului, vizualizați întregul raport, găsiți elemente legate de obligațiile curente și să le îndoiți. De exemplu, pliați semnificația următoarelor paragrafe ale bilanțului: "Datoria de credit", "impozitele neplătite", "împrumuturile pe termen scurt".

Imagine intitulată Calculați cantitatea de ștampile alimentare Pasul 2

3. Calculați capitala circuitului. Pentru aceasta, deduceți valoarea obligațiilor actuale din valoarea activelor curente.

De exemplu, activele curente ale companiei reprezintă 50.000 de ruble și obligațiile curente - 24.000 de ruble. Capitalul de lucru al acestei companii este egal cu 26.000 de ruble. Astfel, această companie își poate rambursa obligațiile actuale în detrimentul activelor curente, în timp ce va rămâne numerar, pe care îl poate utiliza la discreția sa, de exemplu, să finanțeze activitățile de exploatare actuale, pentru rambursarea anticipată a împrumutului sau pentru a plăti dividende Acționarii companiei.

Dacă obligațiile curente depășesc activele curente, există un deficit de capital de lucru. Deficitul de capital poate duce la insolvabilitatea companiei. În acest caz, compania va trebui să caute alte surse de finanțare pe termen lung. Deficitul capitalului de lucru mărturisește poziția financiară dificilă a companiei, de a investi într-o astfel de companie care nu este recomandată.

De exemplu, activele curente ale companiei se ridică la 100.000 de ruble și obligațiile curente - 120.000 de ruble. Deficitul capitalului de lucru al acestei companii este 20000 de ruble. Adică, compania nu își poate rambursa obligațiile actuale și ar trebui să vândă o parte din principalele sale active (în valoare de 20.000 de ruble) sau să găsească alte surse de finanțare.

Partea 2 din 2:

Eliminarea și gestionarea capitalului de lucru

unu. Calculați coeficientul de lichiditate. Pentru analiza stării financiare a societății, mulți finanțați utilizează coeficientul de lichiditate curentă. Pentru a calcula coeficientul curent de lichiditate, trebuie să cunoașteți activele curente și obligațiile curente, dar, în consecință, nu veți primi suma în ruble și coeficientul.

Coeficientul compară valorile a două valori față de celălalt. Cea mai simplă operațiune de divizare este utilizată pentru a calcula coeficientul.
Pentru a calcula coeficientul curent de lichiditate, împărtăși activele curente privind obligațiile curente. Astfel, coeficientul de lichiditate curentă = activele curente ÷ Obligațiile curente.
În exemplul pe care l-am luat luat în considerare (în prima secțiune a acestui articol), actualul raport de lichiditate al Companiei: 50000 ÷ 24000 = 2,08. Aceasta înseamnă că mărimea activelor curente ale companiei este de 2,08 ori dimensiunea obligațiilor actuale ale companiei.

Imagine intitulată calcula profitul Pasul 1

2. Analizați situația financiară a societății cu coeficientul lichidității actuale. Acest coeficient caracterizează capacitatea companiei de a-și rambursa obligațiile financiare actuale, adică plata conturilor sale. De regulă, acest coeficient este utilizat în analizarea diferitelor companii sau industrii.

Valoarea ideală a coeficientului curent de lichiditate este de 2,0.Compania, coeficientul de lichiditate actuală este mai mic de 2, riscurile pentru a face față insolvenței. Pe de altă parte, dacă coeficientul companiei curente de lichiditate este mai mare de 2, atunci conducerea unei astfel de companii nu-i place să riscă și nu utilizează oportunitatea de a fi deschisă.

În exemplul nostru, coeficientul de lichiditate actuală este de 2,08, ceea ce este cel mai probabil indicativ al condiției financiare normale a acestei societăți. O astfel de valoare a coeficientului înseamnă că activele curente ale Companiei vor acoperi obligațiile actuale pentru puțin mai mult de doi ani (desigur, numai dacă mărimea datoriilor curente nu va crește).

Valoarea ideală a coeficientului actual de lichiditate depinde de industrie. Unele industrii sunt capital-intensive, adică să-și finanțeze activitățile companiei sunt forțate să ia împrumuturi mari. De exemplu, valoarea ideală a coeficientului de lichiditate actuală a unei companii de producție este mult mai mare de 2.

3. Controlul capitalului de lucru. Directorii de companii trebuie să respecte valorile valorilor capitalului de lucru pentru a le sprijini la un nivel optim. Astfel de valori sunt rezerve de depozitare, creanțe și conturi. Managerii ar trebui să evalueze momentele posibile pozitive și negative asociate cu excesul sau dezavantajul capitalului de lucru.

De exemplu, o companie care are o lipsă de capital de lucru, nu va putea rambursa obligațiile actuale. Pe de altă parte, capitalul de lucru excesiv este, de asemenea, un indicator negativ, deoarece un exces de capital ar trebui să investească în dezvoltarea companiei pentru a-și spori rentabilitatea. De exemplu, un exces de capital de lucru poate investi în achiziționarea de instalații suplimentare de producție sau la o creștere a numărului de magazine de vânzare cu amănuntul. Astfel de investiții vor conduce la o creștere a veniturilor companiei.

Dacă compania are un exces sau o lipsă de capital de lucru, citiți secțiunea "Sfaturi" pentru a afla cum să reduceți sau să creșteți dimensiunea capitalului de lucru.

sfaturi

Evitați plățile restante. De exemplu, oferă o reducere pentru plata în timp util a bunurilor sau serviciilor (mai ales dacă aveți creanțe mari).
Rambursați angajamentele pe termen scurt.
În cazul în care societatea are împrumuturi pe termen scurt, o astfel de companie nu ar trebui să cumpere active fixe (de exemplu, o nouă fabrică sau o clădire nouă). Pentru o perioadă scurtă de timp, activele fixe sunt destul de dificil de convertit la numerar pentru a plăti împrumuturile pe termen scurt. Acest lucru va afecta negativ dimensiunea capitalului de lucru.
Gestionează competent stocurile de depozitare.Evitați excedentul și dezavantajul bunurilor în stoc. Foarte eficient este conceptul de gestionare a resurselor numit "exact la timp". Acest control vă permite să eliberați zonele de depozitare și să evitați deteriorarea resurselor.